25 Inversiones: Unidades de Inversión de Unidad (UIT)

Un fideicomiso de inversión unitaria (UIT) es un fideicomiso registrado en el que se compra y se mantiene hasta su vencimiento una cartera fija de valores que producen ingresos. Las UIT suelen tener una gran cantidad de bonos municipales, pero también pueden consistir en bonos del gobierno, bonos corporativos o incluso acciones comunes. Las acciones ordinarias se mantienen en un "fideicomiso de acciones" que se basa principalmente en los dividendos y la revalorización del capital de los precios de las acciones para ganar dinero.

Dos ejemplos de variaciones en el fideicomiso de existencias son diamantes y arañas (SPDR), que intentan rastrear el rendimiento de los principales índices de mercado. Los inversores reciben intereses (o dividendos) sobre los bonos (o acciones) que se mantienen dentro de la UIT. Este interés es proporcional al monto que invirtieron en el fideicomiso.

Una UIT es una especie de fondo mutuo, pero una vez que la UIT selecciona los valores, los mantendrá: la cartera no se gestiona como lo están los fondos comunes de inversión. No es hasta que los bonos celebrados en la UIT maduran que se disuelve el fideicomiso.

Objetivos y riesgos

Su flujo de ingresos constante y predecible hace que las UIT de bonos sean muy populares entre los jubilados que buscan suplementos a sus ingresos. Uno de los riesgos que conlleva una UIT es que, debido a que el interés en la UIT se fija por la vida de la garantía, es más susceptible a la inflación. En su mayor parte, las UIT son inversiones de bajo riesgo, pero las UIT de acciones dependen en gran medida del rendimiento del mercado bursátil, y en un fideicomiso de acciones no existe certeza de rendimiento como en un fideicomiso de bonos.

Cómo comprarlo o venderlo
La mayoría de las UIT generalmente no se pueden comprar a través de intermediarios tradicionales. En cambio, se pueden comprar a través de algunas compañías de seguros o asesores / planificadores financieros. Cada unidad cuesta típicamente $ 1, 000, es vendida por intermediarios a los inversores, y puede revenderse en el mercado secundario. Por lo general, pagará una tarifa de venta al comprar la UIT; por lo tanto, las UIT no hacen buenas inversiones a corto plazo.

Fortalezas

  • Las UIT están muy bien diversificadas.
  • Si su objetivo es proporcionar ingresos, puede comprar un fideicomiso de bonos. Si desea una revalorización del capital, entonces puede comprar un fideicomiso de acciones.

Debilidades

  • Debido a que los pagos de intereses en un UIT son fijos, mantener un UIT durante un tiempo prolongado podría socavar el rendimiento.
  • Dependiendo del tipo, una UIT puede ser difícil de vender rápidamente.

Tres usos principales

  • Proporciona ingreso
  • Reconocimiento de capital
  • Ahorro de impuestos diferidos